Компании, специализирующиеся на этих сырьевых материалах, классифицируются по двум критериям, которые следует учитывать при заключении договоров на эти финансовые продукты. Во-первых, по их размеру. Естественно, наибольшему риску подвержены небольшие компании . Далее проводится различие между производителями и операторами. Операторы берут на себя риски разведки и добычи, в то время как производители сосредотачиваются на переработке и распределении. Эта информация имеет решающее значение при оформлении данного инвестиционного варианта.
Важно также отметить, что основным рынком для торговли золотом, серебром и другими недрагоценными металлами (такими как алюминий, медь, свинец, никель, цинк и олово) является COMEX. Однако платина является исключением, поскольку ее основными рынками являются TOCOM, где сделки совершаются в японских иенах, и NYMEX. Именно эти финансовые рынки следует посетить, если вы хотите инвестировать свои сбережения в любой из вышеупомянутых товаров или другие товары со схожими характеристиками.
С другой стороны, рынок золота сильно зависит от потоков, генерируемых на фьючерсных рынках. В то время как корреляция для нефти составляет 50%, в случае золота цена объясняется 70-90%. В любом случае, нельзя забывать, что среди наиболее значимых поставщиков продуктов на финансовом рынке можно назвать Merrill Lynch, Ruffer и SG. Именно эти компании продают продукты такого типа и предлагают различные решения для мелких и средних инвесторов.
Сырьевые товары: высокая волатильность
Одной из важнейших характеристик этого типа инвестиций, известных как альтернативные, является использование валют, отличных от евро . Действительно, крайне важно помнить о росте курса доллара США, учитывая историческую отрицательную корреляцию между ним и некоторыми из важнейших сырьевых товаров. Кроме того, важно отметить, что волатильность фондов, основанных на этих финансовых активах, составляет около 20%. Следовательно, риск в этих операциях всегда намного выше, вплоть до того, что в вашем портфеле альтернативных инвестиций могут происходить значительные колебания.
Это означает, что разница между его максимальной и минимальной ценой очень существенна и, в любом случае, выше, чем в других более традиционных инвестициях, таких как покупка и продажа акций на фондовом рынке. Это делает его очень подходящим продуктом для торговли или спекулятивных операций из-за высокой волатильности цен. Вы можете заработать много денег, но по той же причине можете и потерять много денег.
Как их нанять?
Еще одним фактором риска является значительное влияние, которое ETF и другие производные инструменты оказывают на цену этих товаров, а также на приток и отток средств в этот финансовый актив. Стоит помнить, что биржевые фонды (ETF) представляют собой гибрид традиционных инвестиционных фондов и покупки и продажи акций на фондовых рынках. Их преимущество заключается в более конкурентоспособных комиссиях , что позволяет максимизировать доходность по некоторым из этих товаров и потенциально значительно сэкономить на расходах на управление и обслуживание.
С другой стороны, биржевые фонды (ETF) предлагают широкий спектр моделей, обеспечивающих эту функцию. Они основаны на различных товарах: золоте, кофе, пшенице, сое и какао, среди прочих. Благодаря четко определенному инвестиционному портфелю, от его создания до расчетов по сделкам, вы можете направлять свои инвестиции на все временные горизонты: краткосрочный, среднесрочный и долгосрочный. Это адаптировано к вашему профилю инвестора, будь то мелкий или средний инвестор: агрессивный, средний или консервативный/оборонительный.
Прямой прокат
С другой стороны, существует также возможность увеличения добычи полезных ископаемых , что позволит вам приобретать сырье напрямую на рынках, где покупаются и продаются эти финансовые продукты. Это происходит не за счет новых шахт, а за счет увеличения добычи на существующих. Этот риск смягчается высокими дивидендами, выплачиваемыми компаниями, отвечающими за их маркетинг. Стоит отметить, что их политика реинвестирования минимальна, что всегда выгодно для мелких и средних инвесторов.
В этой связи очень интересно отметить, что многие публично торгуемые компании тесно связаны с производством этого сырья как на внутреннем, так и на международном рынках. Это позволяет лучше диверсифицировать ваши инвестиции в дальнейшем, не снижая при этом прибыльность финансовых операций, чего вы, собственно, и хотите. Таким образом, вы можете инвестировать свой капитал, например, в пшеницу или какао — товары, показавшие высокую доходность в последние месяцы.
Сырье в фондах
Еще один вариант направления ваших инвестиций — это инвестиционные фонды этого типа . Одно из их главных преимуществ заключается в том, что их можно дополнять другими финансовыми активами, будь то облигации, акции или даже другие альтернативные модели, подобные этой. Это позволяет оптимально и стабильно диверсифицировать ваши инвестиции, создавая очень привлекательный сберегательный портфель на среднесрочную и долгосрочную перспективу. Это служит инвестиционной стратегией для максимизации доходности ваших сбережений в течение этих периодов.
С другой стороны, инвестиционные фонды, основанные на этих уникальных финансовых активах, предлагают альтернативу более традиционным инвестициям, особенно когда на фондовых рынках по той или иной причине возникает значительная нестабильность. Они предоставляют решение проблемы отсутствия других вариантов инвестирования, кроме простой покупки и продажи акций на фондовом рынке, как это происходит сейчас с изменением тренда фондового рынка с бычьего на медвежий. Это, несомненно, может отбить у вас желание приумножать свои сбережения.
Характеристики этих рынков
Несомненно, получение выгоды от альтернативных издержек, связанных с сохранением премий на балансе из-за более высоких процентных ставок, является одним из преимуществ инвестирования в сырьевые товары. Это перевешивает другие технические и, возможно, даже фундаментальные соображения. Потому что инвестирование в сырьевые товары всегда было легкодоступным ресурсом для мелких и средних инвесторов, особенно в годы, когда стабильность цен была ключевой характеристикой.
Кроме того, нельзя забывать, что этот вид инвестиций вовсе не был спекулятивным, хотя его структура и принципы работы изменились . До такой степени, что инвестирование в эти специализированные продукты уже не то же самое. Неудивительно, что риски значительно возросли, отчасти из-за высокой волатильности, которая может достигать 30-40% при формировании цены. Это еще больше затрудняет корректировку цен как при покупке, так и при продаже.
Текущая ситуация на рынках
В настоящее время некоторые сырьевые товары приносят высокую прибыль, обеспечивая доходность, превышающую доходность фондовых рынков. Это особенно верно для драгоценных металлов, которые за последний год принесли доходность на сбережения почти в 50% . Золото, в частности, выступает в качестве актива-убежища в периоды стабильности на фондовых рынках, привлекая значительную часть инвесторов, стремящихся к спокойствию при формировании своих инвестиционных портфелей.
Наконец, следует также подчеркнуть, что этот класс инвестиций должен служить дополнением к основным. Никогда не в качестве приоритетного движения, поскольку такая инвестиционная стратегия может оказать нежелательное влияние на ваш отчет о доходах. Помимо еще одной серии более технических соображений. В любом случае вам следует проанализировать эти инвестиционные предложения, потому что в подобных операциях с сырьем очень многое поставлено на карту. Потому что, с другой стороны, большинство этих операций осуществляется не в евро, а в других валютах: долларах США, швейцарских франках или японских иенах. С денежными затратами, которые влечет за собой обмен валюты по каждому из выбранных финансовых продуктов: комиссии, сборы и т. Д.